Pattern Spotted: Doppio Massimo

Pattern Spotted è il nostro format del mercoledì che mostra applicazioni reali del Pattern Decoded del lunedì. Questa settimana: Doppio Masimo.

Due Casi Studio sul Dow Jones Settimanale

Utilizziamo il grafico settimanale del Dow Jones Industrial, che offre due casi perfetti: un doppio massimo mancato e un doppio massimo reale.

Il Falso Doppio Massimo (Marzo-Maggio 2024)

Iniziamo con quello che NON è un doppio massimo.

Nella settimana del 22 marzo 2024, il Dow Jones raggiunge un picco (Picco 1) a 39.889,05 che non può essere superato nelle settimane successive. Segue un declino fino a un minimo relativo di 37.611,56 (neckline) nella settimana del 19 aprile 2024.

Il rally successivo riporta il Dow Jones a un massimo di 40.077,40 (Picco 2) – si noti che non è esattamente lo stesso prezzo, ma la distanza è ragionevole. Inoltre, la chiusura settimanale negativa del 24 maggio conferma che c’era resistenza.

Ma cosa succede dopo?

Il prezzo scende verso la neckline ma non la rompe mai al ribasso, e l’indice americano inizia un rally che dura mesi. Zero segnali ribassisti. Nessun doppio massimo, nessuna sequenza di massimi decrescenti e minimi decrescenti: il trend rialzista rimane intatto.

 

Il Doppio Massimo Reale (Dicembre 2024 – Gennaio 2025)

Il rally si ferma nella settimana del 5 dicembre 2024, dove identifichiamo un altro picco (Picco 1) a 45.073,63. I prezzi non riescono ad andare più in alto e ritracciano fino a 41.884,89 (settimana del 17 gennaio 2025), che diventa la neckline.

Segue un rally fino a 45.045,36 nella settimana del 31 gennaio 2025 (Picco 2, praticamente perfetto allo stesso livello del Picco 1). I prezzi vengono respinti e rompono la neckline al ribasso.

Alla chiusura settimanale sotto la neckline, abbiamo finalmente un doppio massimo confermato.

Attenzione critica: il timeframe è tutto. Non si dichiara un doppio massimo sul grafico settimanale se il prezzo chiude sotto la neckline di lunedì… è necessario aspettare la chiusura di venerdì.

 

Calcolo del Target

Il target minimo del doppio massimo viene calcolato come segue:

H (altezza del pattern) = Picco – Neckline H = 45.073,63 – 41.884,89 = 3.188,74 punti

Target minimo = Punto di rottura della neckline – H Target = 41.884,89 – 3.188,74 = 38.696,15

Questo è il target minimo del pattern. Il prezzo può scendere ben oltre questo livello.

 

Presta Attenzione a Come si è Sviluppato il Segnale

Nelle due settimane successive alla rottura, i prezzi si sono consolidati intorno alla neckline invece di scendere direttamente. C’era una ragione tecnica: la candela di breakout aveva un’ombra inferiore sostanziale, segnalando acquisti sui minimi, e il prezzo si è appoggiato sulla media mobile a 50 periodi settimanale (MA50W) per due settimane consecutive prima della violenta rottura finale.

Questo grafico ci insegna quanto sia importante concentrarsi su quale sia il segnale principale: il doppio massimo o la tenuta della MA50?

In questi casi, preferisco sempre tradare la formazione di minimi decrescenti (rottura della neckline, fatto confermato) piuttosto che un’ipotetica tenuta della MA50W. Se non fossimo entrati alla rottura della neckline e avessimo aspettato la rottura della MA50W, avremmo perso l’operazione.

Ma non sarebbe stato nemmeno sbagliato evitare di tradare il doppio massimo: prima per il mancato break della MA50, e poi per aver già raggiunto il target una volta che la MA50W è stata effettivamente rotta.

Su Quali Grafici Funziona il Doppio Massimo?

Su tutti. Il principio psicologico alla base è lo stesso: indici, forex, commodities e persino criptovalute.

 

 

Su Quali Timeframe?

Su tutti, ma non si deve fare l’errore di confondere e mescolare i timeframe.

Esempio pratico: ho un bias ribassista di breve termine, vedo un doppio massimo sul 15 minuti che raggiunge il target. Rimango in posizione perché sta validando la mia visione di breve termine, e poche ore dopo sono di nuovo in pareggio o peggio, in perdita. Il timeframe a 15 minuti ha una probabilità quasi zero di supportare un bias che si estende oltre la sessione di trading.

E Quando Non Funziona?

Ovviamente, ci sono anche casi in cui non funziona, come questo sul Dow Jones giornaliero. In questi casi, il money management fa la differenza tra un’operazione in perdita e una posizione disastrosa. Lo stop loss ha prevenuto il peggio.

Le Statistiche Reali

Se leggi da qualche parte che questo pattern ha una probabilità di successo del 70%, è sbagliato oppure si tratta di dati deliberatamente falsificati.

I tassi di successo – intendendo il raggiungimento del target operando con un setup rigido (chiusura sotto la neckline e stop loss percentuale predeterminato) sui grafici giornalieri dei principali indici – si attestano intorno al 55%.

Conclusione

Un tasso di successo del 55% sui principali indici giornalieri significa una cosa semplice: da solo, non è sufficiente. Serve contesto, disciplina e money management. E soprattutto, bisogna sapere quando quello che sembra un doppio massimo è in realtà solo rumore di mercato che precede un nuovo rally.

Il doppio massimo non è una formula magica, ma un framework di lettura del mercato che funziona quando viene correttamente identificato sul giusto timeframe, confermato dalla rottura della neckline e gestito con uno stop loss rigoroso.